银行“开门红”之争如火如荼

每逢岁末年初，备战新一年“开门红”往往会成为银行的共同行动，尤其2023年尾至2024年以来，开动员大会、签“军令状”、下达任务指标……银行“开门红”之争如火如荼。

2024年银行花样“开门红”的背后，与往年一样，有着提前抢占市场的初衷。

年初往往是信贷投放高峰期，提前备战能更好地锁定全年收益，银行一般会在上一年的四季度开始储备新一年信贷投放项目，并在年初“开门红”期间完成放款。中国银行研究院此前发布的报告指出，2023年银行业信贷投放节奏前高后低的特点更加明显，在降息预期下，银行“早投放、早受益”动力较强。

2024年是我国经济复苏的关键时期，需要银行继续加大信贷投放力度支持重点领域和薄弱环节的融资需求。银行积极备战“开门红”，可以提前统筹规划下一年信贷投放安排，优化信贷结构，盘活存量贷款资源，保持信贷规模的稳健增长。同时，信贷投放增加需要匹配负债端稳定的资金来源，银行提前布局存款业务，也有利于更好地锁定负债端成本，保证全年收益水平。

2024年银行花样“开门红”的背后，变化显著。消费信贷成为“兵家必争之地”。

在贷款“降息”的大环境下，消费信贷成为银行布局零售业务的重要一极，通过发放红包、优惠券、抽奖等方式吸引消费者办理或使用贷款，部分消费贷产品年化利率甚至最低降至3％以下。

有的股份制银行近期推出3．2％的固定利率消费信贷优惠券，每周限量1000张；有的国有大行推出消费信贷产品，最高可贷100万元，最长可贷60个月；有消费信贷产品折算下来相当于年化贷款利率低至约2．97％……

2024年年初消费信贷开打“价格战”，一方面是受市场竞争影响，国内消费信心和消费贷需求处于恢复阶段，叠加银行积极推动消费贷业务发展，同业竞争激烈；另一方面，近年来，国内引导市场利率合理下行，降低消费和投资成本，激发市场经营主体活力，助力消费加快恢复。

存贷业务是银行的两条业务主线，也是银行锁定收益的重要抓手。在“开门红”期间推出优惠活动，正是银行布局零售业务的重要策略。然而，值得警惕的是，在行业激烈竞争下，消费贷利率水平也被推至新低。银行在“开门红”节点推出的业务同质化现象较为严重，发起的利率“价格战”策略极度相似，有些甚至就是盲目比低价。过低的消费贷利率易导致跨市场套利及部分借款人过度消费，并催生局部资产泡沫风险等。银行需要警惕个贷业务风险防控，并考虑业务可持续问题。

“开门红”并不等于价格战，在息差收窄的背景下，消费信贷的市场份额争夺激烈，风险管控难度增加，银行需要更加严格的风控措施，布局消费信贷的重点应该放在创新产品设计方面，并着重提升服务质量、加强风险管理能力，这才是从“开门红”走向“全年红”的正确之道。