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近年来理财产品新花样层出不穷，自然也是良莠不齐，相当一部分投资者因为缺乏对理财产品的分析能力，在销售部门的强劲推销下，有些人心一软，就下单买了。殊不知其中有很多产品本身就存在明显的瑕疵，如果拥有足够的分析能力，本可以避开这些坑的。以下就介绍几个方法，掌握了它们，虽不能拥有火眼金睛，也能获得一些识别陷阱的办法。
方法一：分清权益、固定收益
在销售机构的宣传中，我们经常会听到“年化百分比”的说法，其中有些投资收益相当不错，因此投资者听完就欣然掏钱购买。不过我们其实可以不用这么着急。有些宣传可能存在很大的错误诱导。
比如有投资者曾拿着一只股权投资类产品向记者咨询，宣传资料在显要位置写明“年化15％”，投资者非常心动。记者提醒这位投资者，股权投资类产品不是固定收益类，一般来说，收益必须在股权退出之后，才可能兑现，退出时能否赚钱，都是未知数，此类产品在发售时，是不能承诺收益的。所谓的年化15％，只是同一家管理公司的另一只产品退出之后的收益。大家也很清楚，同一个投资人，不同的年份收益是完全无法复制的，因此这个“年化15％”完全不具参考意义。
对于投资者来说，有必要分清楚固定收益类、权益类及股权投资类的产品的差别，固定收益类就是在特定的时间段（每年、每月、产品到期时……）固定支付收益，只要发行者不违约，投资者就可以获得持续稳定的收入。而权益类、股权类产品则无法承诺未来的收益，权益类的代表就是股票投资，根据监管者的要求，权益类、股权类产品销售宣传也不能承诺收益。因此，如果有销售跟你说某只股票型基金未来年化收益能到10％，请果断转身而去。因为这位销售要么不专业，要么正在忽悠你。
方法二：对比货币基金收益法
2017年，有不少投资者掉进了“消费返利”的坑。以一家最大的消费返利的网站“云联惠”为例，这个“互联网金融”的模式是这样的，消费者通过平台消费10000元，除了获得商品，还可以获得10000个平台积分，1积分＝1元现金，但每天只能取现万分之5，即10000元，第一天可得5元；第二天因为转换了5积分，剩余9995积分，继续取现万分之5，即可得4．9975元……
那么我们计算一下，第一天返利万分之五，即为5元，第二天返利4．997元，逐日递减，在投入1年之后，网站每日支付给投资者的资金仍超过4元，每日光是支付给投资者的返利，就是余额宝收益的4倍以上。别忘了它还要实打实给投资者一万元的产品，所以这个简直是完不成的任务。
余额宝过去一年收益为3．45％，以其收益4倍来计算，投资返利网站，光积分取现，年化收益已超过13％，这样的年化收益，不仅远远超过银行理财，也超过了大部分的信托产品。做什么样的生意能稳赚这么多？
在这个分析上，我们用了对比余额宝收益的方法，余额宝所代表的货币基金收益，也是当前的无风险收益率，也就是违约率最低的收益率，如果一个产品投资收益是余额宝的4倍，却想如同余额宝一样无风险即可获得，那是非常难做到的。因此理智的投资者不应该参与。
方法三：追问经营模式看不懂不投
近年来，花样百出的理财产品令人目不暇接，其中有很多产品结构复杂，也有很多新名词，怎么对待此类产品呢？
首选明确一点，看不懂的不要投，另外一点就是，回到企业经营的角度来分析。还是以上一节提到的消费返利的“云联惠”为例，有投资者替平台辩解，据他观察，该电商平台所售卖的产品，比普通电商销售的贵20％以上，电商平台或许用这部分资金做投资，以补贴会员的积分呢？
我们可以对比一下国内大型电商平台京东网，今年一季度销售净利率为1．48％，二季度净利率为负的，也就是说，如果京东的经营团队来运营返利网站，如此低的净利润率远远无法支撑下去。至于它能够经营下去，主要还是靠加价销售的那一块利润，但由于加价20％是一次性的，而支付会员积分是持续数年的，若后续没有持续不断的投资者，这一经营模式就注定难以为继。
实际上，相当多的庞氏骗局都是以这样的模式来运作的，对于投资者来说，必须回到常识，回到商业模式本身，若其中存在明显的疑点，那就谨慎一点为上。
同样的，一些新三板、股权类基金的融资，同样必须回到投资经营的本质去考虑问题。不少投资者看到以往一些项目上市后厚实的利润，因而对股权投资项目特别乐观，需要注意的是，股权基金参与的每一家投资未必都能上市，投资者还要考虑万一上不了市，该怎么办，因此还是要回到企业本身，认真筛选企业，或者选择优秀的投资机构。
方法四：不要迷信投资大师
近两年有一些投资者纠纷令人惋惜，不乏一些知名的投资人与他们的粉丝对簿公堂，或是在社交媒体隔空对骂。其中不少持有人还是高净值客户。仔细分析这些纷争的细节，就能发现，“过于信任所谓的投资大师”、“未经深思熟虑就委托理财”是引起纠纷两大主因。
实际上，近年来无论从银行还是券商，都更喜欢为过往业绩较好的资深投资人发行产品，因为有“粉丝”效应，募集速度能够更快一些。但这些投资大佬的收益真的就能一直保持领先于市场的水平吗？其实还要取决于市场风格和大佬的投资风格是否契合。就像擅长投资消费品的投资人，遇到成长股行情，往往就会跑输市场。这个时候，原本对他十分信任的粉丝可能会对他的业绩很不满意。如果市场一直无法轮动到大佬擅长的风格，基金业绩难免不如人意，这个时候一些粉丝可能会选择用脚投票，赎回离场。所以当你遇到以往给你赚钱的明星投资人发行产品时，最好冷静分析他成功的原因，并对后市有一定的判断，适当调低期望值。因为市场环境不可重来，过往的投资业绩并不能完全复制。
另一方面，投资人最好也要谨慎对待委托理财，特别是喜欢炒股的投资人，经常会在营业部遇到一些“操盘手”，一些投资人选择把资金委托“操盘手”进行操作，后期收益分成。实际上这样的委托理财操作后期经常引起纠纷，因为委托往往很仓促，而股市瞬息万变，在某些时候，操盘手的操作未必是按照委托人的本意进行，而有时候出现巨额亏损，操盘手无法兜底，难免出现纠纷。也有些操盘手本身有道德瑕疵，甚至用委托人的资金为别人“接盘”，所以说，委托投资就是打开一个潘多拉的魔盒，开始之前一定要慎重。
