交通银行宁夏路第一支行李天野

    李天野，交通银行宁夏路第一支行个金客户经理，专业证书编号：AFPCN13126980。李天野从业7年，2009年7月至2012年3月于交通银行宁夏路第一支行担任综合柜员，2012年3月至今于交通银行宁夏路第一支行任个金客户经理。2012年李天野表彰为先进个人。 

    参赛宣言：共同努力，相信自己能做的更好

    2013第二届青岛金牌理财师评选参赛征文：规划要理性 实现“投资梦”

    2013年对于我国整个金融市场来说，注定是不平凡的一年。2013年上半年，在国际金融市场和国内政策调整的压力下，国内投资市场经历了大幅的波动，无论是股市还是黄金市场乃至于银行理财市场都出现了不同于以往的变化。投资者很少有过这样的迷茫，那么面对投资市场的波动，作为普通投资者应该抱有什么样的投资态度，应该怎样选择投资工具，应该怎样才能圆“投资梦”呢？让我们共同探讨一下。

    股票市场持续了近几年的低迷走势，截至6月末，上证指数半年累计跌幅达12.78%，深圳成指则收跌15.60%，A股市场总市值也缩水了1.7万亿元。眼见A股又走向“熊途”，不少股民便纷纷撤离了这个“重灾区”。于此相反，中小板指数上涨了4.66%，创业板指数更是大涨41.72%，A股市场出现的两极分化让人咋舌。基金市场和股票市场紧密相连，同样出现了两极分化的局面。如果说股票市场是“小风小浪”的话，那么今年的黄金市场则是“狂风暴雨”今年4月，国际金价迎来第一轮暴跌，5月中旬，国际金价迎来二次暴跌，很多“中国大妈”被套牢。到了6月20日，受美联储退出量化宽松货币政策的影响，黄金市场经历了本年度第三轮暴跌，创下33个月来国际金价最低。涨跌之间，做空和做多的博弈更是异常激烈。进入七月份以来，黄金市场迎来小幅度的上涨，但是长期来看，黄金已经进入下降周期，“跌情”不容小觑！

    作为以前投资者最放心的银行理财产品，在今年也着实让我们汗颜了一把。自去年下半年以来，银监会、央行对银行理财监管力度不断加强。随着6月底一大批银行理财到期，银行“钱荒”被传遍了大街小巷，就连“Shibor”这样的专有名词也被老百姓熟知。“Shibor”越高，金融机构越缺钱。这种现象直接影响着理财产品的收益。这让普通投资者对理财产品也打了个问号。随着今年7月20号，央行宣布放开贷款利率限制，利率市场化进一步深入，中国的金融改革进入深水区，商业银行可以自主决定贷款利率，利率改革的“另外一只靴子”终于落地。虽然存款利率并没有完全放开，但是我们看到了央行对于利率改革的决心，这是对金融市场影响极为深远的改革，对我们的投资增加了很多的不确定性，时刻关注利率的变动，对于我们的投资决策也有重要影响。

    可以说，今年上半年国内投资市场的波动是剧烈的，加之房地产的政策调控越来越严格，贵重商品类炒作的热度迅速减退、收藏品投资的门槛越来越高……越来越多的投资者感觉到无所适从，笔者认为，越是到这个时候，保持正确的投资态度和正确的投资策略就显得更为重要！

    投资态度也是人生态度：保持一颗平常心，恐慌是暂时的，终究会过去，回归理性才能在投资的路上走的更远；风险会长期存在，存在的风险更多是长期风险，始终保持投资的谨慎性才能减少亏损；机会就在我们身边，关注经济热点，把握时代的脉搏，抓住机会就有增加财富的可能。

    在股市普遍低迷、经济波动性比较大的时期应该保持怎么样的投资策略呢，以下以我的一些看法分享给大家：

    利率市场化后，银行理财产品将会有更大的发展空间，银行理财在随着市场的变化而更加多元化发展，推出的产品会更有特色、更有活力。目前银行发行的固定收益类理财产品年化收益率在5%左右，远高于同档期的存款利率，仍然具有配置价值。由于银行间资金面不断吃紧，购买银行理财尽量选择中长期高收益产品，季度末年末等重要时点购买理财则更佳。

    由于股票市场的低迷，各大券商也推出了固定收益类理财产品。由于客户买卖佣金收入的下降和客户不断流失，券商愿意让利给投资者而吸引更多客户，加之专业化操作和成本控制优势，券商理财的收益率会略高于银行，谨慎的投资者可以通过银行渠道购买代销的券商理财产品，收益率也会有所保证，达到跑赢通货膨胀的预期。

    资金雄厚的投资者，可以选择固定收益类的信托产品。信托产品的市场化程度比较高，随着金融市场的进一步放开，在产品设计上也会推陈出新。根据历史数据，过去两年100万以上的此类产品一年期收益率普遍达到10%左右，门槛比较高，同时投资价值也比较高。由于信托产品的投资项目良莠不齐，在选择信托产品的时候，投资者应该更加谨慎。银行的贵宾客户和私人银行客户可以在银行购买信托，通过专业筛选的产品会取得更加稳定的收益。

    对于前期投资于黄金的客户，由于目前市场波动性比较大，长期持有、逢低买入是不错的投资策略，看似套牢的“中国大妈”也不用着急，黄金投资是家庭投资的重要组成部分，对抗通胀风险和不可预期风险，黄金有着不可替代的价值，长期持有等待机会终究会“守得云开见月明”。对于正在观望的黄金投资者，黄金T+D和白银T+D是不错的选择，近期受美元的影响，黄金市场波动规律性很强，反应快速、判断准确的投资者在这个时期会有很大的获利空间。不妨多关注一下黄金市场的波动，把握投资的时机。

    增加基金定投，保持良好的投资习惯。目前股指处于历史地位，股票市场进入低风险区域，指数型基金价格比较低，投资于中小板的股票基金盈利能力比较强，普通投资者尤其是工薪阶层可以把每个月的收入拿出10%做为基金定投，买入一只或者几只基金，长期的坚持下去，把风险拉平，这样不但能够达到积少成多的目的，而且还能享受到投资带来的乐趣。

    积极关注股票市场，谨慎投资获取应得的收益。目前的股市低位运行是显而易见的，投资于股市的风险明显低于前两年，在低迷的股票市场中也不乏活跃的亮点，所以在这个时期正是投资于股票是不错的选择。笔者认为，由于国内股市受政策影响比较大，在“促内需，调结构”的当前，应该多关注消费类、城镇化发展类、环保类、服务业类、医药类等股票，逢低买进并长期持有，保持谨慎的投资态度，使股票投资保持在个人资金量的30%以下，长远看来肯定会得到经济增长带来的红利。有古语说得好“贱取如珠玉，贵卖如粪土”，如果说眼下的股票市场慢慢到达“贱取”的水平也不为过。

    以上是我总结的几点投资心得，希望能给大家带来一点“正能量”。不过话说回来，谨慎投资，保持资金的流动性，依旧是不变的法则，分散投资对于普通投资者来说仍然是保值增值的第一选择。