中信银行A股配股顺利完成 认配率超过99%

    7月7日，中信银行成功实施A股配股，有效认购资金达175.61亿元，A股投资者共计认购52.74亿股，认配率高达99.01%。在市场较为疲软的情况，仍能实现如此高的认配比例实属不易，充分体现了广大投资者对该行未来可持续发展的坚强信心。在A股发行的同时，H股配股发行工作也在紧锣密鼓的开展之中。按照配股发行工作时间表，7月7日为H股股权登记日，7月12日至7月25日为H股正式发售期，其间7月13日至7月20日为H股配股权交易日期。8月2日H股配股股份开始上市交易。

    对于中信银行此次配股，市场分析人士普遍认为，此次配股融资可支持中信银行未来3年的业务发展。预计中信银行A+H两地融资260亿元完成后，募集资金将全部用于补充资本金，提升核心资本充足率和资本充足率至9.7%和11.5%左右，未来2-3年，中信银行的资本充足率预计将保持在10.5%以上，核心资本充足率预计将保持在8.5%以上。此次融资，将有力夯实银行的资本基础，增强中信银行应对外部环境变化和抵御外界潜在风险的能力，对于中信银行业务的持续、稳健发展和继续为投资者创造更大价值具有重要意义。

    此次再融资之所以能够取得圆满成功，首先要归功于广大投资者对中信银行基本面的认可。根据之前披露的中信银行2010年年报，中信银行的总资产已经达到2.08万亿，继2007年上市当年总资产突破1万亿之后，成功在三年后完成了总资产翻一番的增长。在高速发展的背景下，中信银行已经在市场中树立了良好的发展预期，其投资价值已获得了市场中的各家机构投资者的认同。

    此外，从市场反应看，中信银行此次配股的定价方案充分考虑了融资效率、监管要求、市场影响以及股东利益等因素，一方面由于配股价格与市价相比有适宜的折价，可以有效降低股东持股成本；另一方面每个股东的出资额相对较小，参与此次配股成本相对较低。科学的定价既确保了股票的估值吸引力，又平衡了原股东的出资压力。

    中信银行本次A+H股配股得到了大股东的有力支持。早在去年9月末，中信银行控股股东——中信集团已明确承诺按持股比例以现金全额认购中信银行配股方案中的可配售股票。中信集团实力雄厚，截至2010年末，中信集团的总资产为25,391亿元；当年净利润为334亿元，已成为具有较大规模的国际化大型跨国企业集团。此外，2011年6月，中信银行H股的最大股东——西班牙对外银行（BBVA）也承诺将认购其全部配股股票，为该行近期H股配股的顺利完成奠定了坚实的基础。

    近年来，中信银行业绩稳步攀升。2011年1季度，中信银行实现净利润65.05亿元，同比增长50.86%。2011年上半年，中信银行持续推进资产结构和增长方式的战略转型，净利息收入、中间业务收入依然保持良好、快速增长势头，经营业绩预计将有较大提升。

    未来几年，中信银行将努力实现经营模式的转型，兼顾业务发展和监管要求，力争为投资者创造更高的回报。